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產業
Google 於 5 月 10 日舉辦網路開發者年會，並釋出多項生成式AI新產品，包括：語言模型 PaLM2、聊天機器人 Bard、生成式AI 搜尋引擎。而 Google 大力擁抱生成式AI 與微軟正面對決，促使美國 AI股急漲，也使台股中部份 AI 受惠股更受關注。
產業分析：科技巨頭全力發展AI
近幾週市場最熱的題材莫過於 AI 產業，一開始由 ChatGPT 引發生成式AI 熱潮，隨後微軟將之套用在搜尋引擎Bing。而在微軟未來可能會對 Google 的核心業務造成威脅下，過去對於生成式AI 發展較為保守的 Google，也下定決心發起反擊，並於 5 月 10 日網路開發者年會（I/O）中發布 3 項新產品！
在本次網路開發者年會中，Google 共發布了 3 項產品，第一項是大型語言模型 PaLM2，預期將與 GPT－4 打對台，最小版本模型還可以在行動裝置使用；第二項則是聊天機器人 Bard；第三則是實驗性質的產品，主要是在搜尋引擎導入生成式AI，並在搜尋結果頂端附加連結。
而 Google 加入生成式AI 戰局後，科技巨頭全力發展相關技術已成為非常明確的產業趨勢，帶動美國相關概念股近期表現皆相當搶眼，包括：微軟、Alphabet（Google母公司）、Nvidia 股價皆創波段新高，這些科技巨頭也成為近期美股的多方支撐，帶動台股中許多半導體類股如：創意（3443）、世芯－KY（3661）、台積電（2330）、日月光投控（3711）同步上攻。
那目前台股市場上還有其他概念股嗎？現階段來看，Server 族群的關注度持續攀升，主要原因是科技巨頭為了應付更大量的運算需求，勢必得增加伺服器的使用量，也帶動運算能力更強的 AI Server 需求提高，研調機構 Trendforce 最近也預估，2023 年 AI 伺服器需求將來到 13－14 萬台，2022－2026 年產業年均複合成長率將達 10.8%，成長穩健且迅速，為伺服器產業的新興題材。
在這樣的趨勢下，直接受惠 AI Server 趨勢的個股其實短線已有不小漲幅，像是散熱廠商奇鋐（3017）、雙鴻（3324）、健策（3653），下游組裝廠廣達（2382）、緯創（3231）。而這些類股漲多後，市場資金也開始往先前比較少提到的伺服器股挪移，像是提供伺服器材料的CCL（銅箔基板）業者台光電（2383）、機殼廠勤誠（8210）、機櫃業者川湖（2059），以下也會對這些熱門股做更多解析。
相關個股：台供應鏈受惠硬體升級商機
台光電（2383）
營運回顧：
- 由於消費性電子需求非常疲弱，使得台光電今年第1季營運呈現淡季更淡，稼動率下滑至7－8成，總計2023年第1季營收落在59億元，季增率（QoQ）落在－17.2%，年增率（YoY）落於－25.8%，且因為折舊攀升、降價壓力高，毛利率落在21.36%，EPS（每股盈餘）1.44元。
- 台光電4月營收來到04億元，月增率（MoM）為0.24%，年增率（YoY）為－8.73%，除營收已連續3個月成長，YoY衰退幅度也明顯收斂，主要原因是網通應用產品動能回溫，抵銷手持式產品的保守展望。
勤誠（8210）
營運回顧：
- 受到CSP客戶進行庫存調節，並且下修資本支出影響，勤誠今年第1季營收來到16.47億元，季增率（QoQ）為－38.04%，年增率（YoY）為－21.16%，EPS（每股盈餘）落在0.23元。
- 直至今年第2季為止，伺服器產業庫存仍持續修正，且Intel新平台有品質問題導致量產時間往後延，勤誠短線營運也受壓抑。但從營收來看，勤誠4月營收來到7.72億元，月增率（MoM）為11.9%，年增率（YoY）為48.3%，營運表現漸入佳境，累計1－4月營收來到24.18億元，YoY落在－7.3%，YoY衰退幅度持續收斂。
川湖（2059）
營運回顧：
- 由於伺服器、廚具滑軌市場皆處於庫存修正期，川湖今年第1季營收來到61億元，季增率（QoQ）為－41.59%，年增率（YoY）為－32.62%，不過因高階產品佔營收比重較高，毛利率落在58.29%，較去年同期來的高，EPS（每股盈餘）落在4.8元。
- 川湖今年4月營收來到42億元，月增率（MoM）為－4.19%，年增率（YoY）為－28.4%，營收狀況仍未有明顯起色，市場則期待下半年Intel新伺服器平台推出後，能帶動公司營收回溫。
*本期產業訊息更新於2023年5月23日，相關概念股資訊僅供參考，非為推薦標的，本公司不保證其真實性或完整性
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